發(fā)文機(jī)關(guān)國家稅務(wù)總局
發(fā)文日期2025年08月01日
時(shí)效性現(xiàn)行有效
施行日期2025年08月01日
效力級(jí)別部門規(guī)范性文件
根據(jù)《財(cái)政部稅務(wù)總局商務(wù)部關(guān)于境外投資者以分配利潤(rùn)直接投資稅收抵免政策的公告》（2025年第2號(hào)，以下簡(jiǎn)稱財(cái)稅公告），我局發(fā)布了《國家稅務(wù)總局關(guān)于境外投資者以分配利潤(rùn)直接投資稅收抵免政策有關(guān)事項(xiàng)的公告》（2025年第18號(hào)，以下簡(jiǎn)稱征管公告）?，F(xiàn)就境外投資者以分配利潤(rùn)直接投資稅收抵免政策（以下簡(jiǎn)稱稅收抵免政策）有關(guān)執(zhí)行問題解讀如下：
一、 在財(cái)稅公告和征管公告出臺(tái)后，境外投資者以分配利潤(rùn)直接投資暫不征收企業(yè)所得稅政策（以下簡(jiǎn)稱遞延納稅政策）是否依然有效？
征管公告不影響遞延納稅政策的效力，遞延納稅政策相關(guān)文件繼續(xù)適用。稅收抵免政策是給予境外投資者再投資的階段性稅收優(yōu)惠，境外投資者享受稅收抵免政策的，仍可享受遞延納稅政策。
二、 如何理解“境外投資者持有再投資的時(shí)間”?
境外投資者以商務(wù)主管部門出具的《利潤(rùn)再投資情況表》中列明的再投資時(shí)間當(dāng)月，確認(rèn)開始計(jì)算其持有再投資的時(shí)間，以收回投資款與被投資企業(yè)按規(guī)定完成法律形式變更手續(xù)月份中較早的月份，作為停止計(jì)算境外投資者持有再投資的時(shí)間。
舉例而言，2025年10月，境外A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)，并全部增資于甲公司。2025年11月20日，境外A公司取得商務(wù)主管部門出具的《利潤(rùn)再投資情況表》，列明再投資時(shí)間為10月28日。2030年9月3日，A公司轉(zhuǎn)讓其持有的全部甲公司股權(quán)，甲公司當(dāng)天完成股權(quán)變更手續(xù)，2030年11月1日，A公司收到股權(quán)轉(zhuǎn)讓款。A公司持有該再投資的時(shí)間為2025年10月至2030年9月，共60個(gè)月，符合再投資需連續(xù)持有至少5年（60個(gè)月）的要求。
三、 境外投資者再投資時(shí)，如何計(jì)算稅收抵免額度？
境外投資者再投資時(shí)，區(qū)分以下兩種情形計(jì)算稅收抵免額度：一是符合條件的企業(yè)，在確定稅收抵免額度時(shí)，可選擇按再投資額的10%或者可適用的稅收協(xié)定（或安排）規(guī)定的低于10%的股息征稅比例計(jì)算。相關(guān)比例一經(jīng)選定，后續(xù)收回投資時(shí)，不得再適用稅收協(xié)定（或安排）規(guī)定的更低的股息征稅比例；二是同一境外投資者有多筆符合條件的境內(nèi)再投資的，應(yīng)按利潤(rùn)分配企業(yè)分別歸集稅收抵免額度。
舉例而言，針對(duì)情形一，2025年10月，境外A國B公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，并全部用于增資于甲公司，符合稅收抵免政策條件。按照中國與A國稅收協(xié)定股息條款，B公司可選擇適用5%的股息征稅比例。在確定稅收抵免額度時(shí)，B公司可選擇適用10%或5%的比例計(jì)算。如選擇適用10%的比例，則該再投資稅收抵免額度為100萬元，2031年10月，B公司收回投資并申報(bào)補(bǔ)繳遞延的稅款時(shí)，應(yīng)就該再投資繳納稅款100萬元，不得適用稅收協(xié)定5%的征稅比例。如一開始選擇適用5%，則該再投資稅收抵免額度為50萬元，在收回投資時(shí)，應(yīng)按照此前已確認(rèn)的稅收協(xié)定5%的比例計(jì)算繳納稅款50萬元；如后續(xù)稅務(wù)機(jī)關(guān)認(rèn)定B公司不符合享受稅收協(xié)定待遇條件，并要求就該再投資對(duì)應(yīng)利潤(rùn)繳納100萬元稅款，納稅人可按補(bǔ)繳的稅款相應(yīng)調(diào)增其稅收抵免額度。
針對(duì)情形二，境外A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)500萬元和乙公司分配的利潤(rùn)7000萬元，全部再投資于境內(nèi)丙公司且均符合稅收抵免政策條件。A公司歸集的與境內(nèi)甲公司相關(guān)的稅收抵免額度50萬元，歸集的與境內(nèi)乙公司相關(guān)的稅收抵免額度700萬元。后續(xù)，如境內(nèi)甲公司向A公司支付特許權(quán)使用費(fèi)，產(chǎn)生應(yīng)扣繳稅款60萬元，則可以前述A公司歸集的與境內(nèi)甲公司相關(guān)的抵免額度50萬元，抵減A公司應(yīng)納稅額50萬元，另有10萬元需扣繳稅款，不得用前述A公司歸集的與乙公司相關(guān)的抵免額度700萬元抵減。
四、 如何調(diào)整稅收抵免額度？
稅務(wù)機(jī)關(guān)在后續(xù)管理中發(fā)現(xiàn)境外投資者不應(yīng)享受稅收抵免政策的（包括境外投資者持有再投資不滿5年（60個(gè)月）收回全部或部分直接投資），需調(diào)整稅收抵免額度。
舉例而言，2025年10月，境外投資者A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部用于向甲公司增資，符合稅收抵免政策條件，假設(shè)境外投資者選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度100萬元。2027年7月，A公司收回其中的700萬元再投資，除補(bǔ)繳遞延的股息所得企業(yè)所得稅70萬元外，還應(yīng)調(diào)減稅收抵免額度70萬元，調(diào)整后可抵免額度為30萬元。
五、 補(bǔ)繳稅款時(shí)如何計(jì)算加收滯納金？
境外投資者不符合稅收抵免政策條件但實(shí)際享受抵免政策導(dǎo)致少繳稅款的（包括境外投資者持有再投資不滿5年（60個(gè)月）收回全部或部分直接投資需補(bǔ)繳稅款），自享受稅收抵免政策之日（即抵減稅款當(dāng)天）起加收滯納金。
舉例而言，2025年10月，境外投資者A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部用于向甲公司增資，符合稅收抵免政策條件，假設(shè)境外投資者選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度100萬元。2026年7月1日甲公司向A公司支付600萬元特許權(quán)使用費(fèi)，7月2日申報(bào)抵減60萬元稅款。2027年1月，A公司收回其中的500萬元再投資，除補(bǔ)繳遞延的股息應(yīng)納企業(yè)所得稅50萬元外，還應(yīng)將抵免額度調(diào)整為50萬元，補(bǔ)繳已抵減稅款（60萬元）超過調(diào)整后抵免額度（50萬元）的10萬元稅款，并自2026年7月2日起計(jì)算滯納金。
六、 如何理解“可抵免的應(yīng)納稅額”？
境外投資者可抵免的應(yīng)納稅額，需同時(shí)滿足以下條件：從同一家利潤(rùn)分配企業(yè)取得所得應(yīng)繳納的企業(yè)所得稅；所得類型為股息紅利、利息、特許權(quán)使用費(fèi)等；取得所得時(shí)間在再投資時(shí)間之后。
舉例而言，2026年3月，境外投資者A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)，全部再投資于境內(nèi)且符合稅收抵免政策條件，假設(shè)境外投資者選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度100萬元。2027年，甲公司向A公司支付特許權(quán)使用費(fèi)600萬元，應(yīng)扣繳稅款60萬元。該特許權(quán)使用費(fèi)所得為從甲公司取得，屬于符合條件的所得類型，且取得時(shí)間在2026年3月之后。因此，A公司取得該所得應(yīng)繳納的稅款屬于“可抵免的應(yīng)納稅額”。
七、 境外投資者以人民幣以外的貨幣進(jìn)行再投資，如何計(jì)算稅收抵免額度？
境外投資者以人民幣以外的貨幣進(jìn)行再投資的，應(yīng)按實(shí)際支付相關(guān)款項(xiàng)之日的匯率中間價(jià)將再投資金額折合成人民幣，計(jì)算該再投資遞延的股息應(yīng)納企業(yè)所得稅和稅收抵免額度。
舉例而言，境外A公司2025年10月15日（當(dāng)天美元對(duì)人民幣匯率中間價(jià)1：7）取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬美元，并于10月20日（當(dāng)天美元對(duì)人民幣匯率中間價(jià)1：7.1）全部再投資于境內(nèi)丙公司且符合稅收抵免政策。不考慮稅收協(xié)定或安排的情況下，按實(shí)際支付投資款的日期，即10月20日的匯率中間價(jià)折算，A公司該再投資遞延的股息應(yīng)納企業(yè)所得稅和稅收抵免額度均為710萬元。
八、 境外投資者收回享受稅收抵免政策的直接投資時(shí)，如何辦理涉稅事項(xiàng)？
境外投資者收回享受稅收抵免政策的全部或部分直接投資時(shí)，需區(qū)分是否符合稅收抵免政策條件，根據(jù)不同的情況計(jì)算應(yīng)繳納的稅款及滯納金，并按規(guī)定申報(bào)納稅。
舉例而言，2026年3月1日，境外投資者A公司取得境內(nèi)X地甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部投資于境內(nèi)Y地乙公司，且符合稅收抵免政策條件，假設(shè)境外投資者選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度100萬元。2027年，甲公司向A公司支付特許權(quán)使用費(fèi)600萬元，抵減稅款60萬元。2028年6月1日，A公司收回對(duì)乙公司的投資100萬元。2031年6月1日，A公司收回對(duì)乙公司的投資900萬元。
計(jì)算稅款時(shí)，2028年6月1日，A公司收回對(duì)乙公司的投資100萬元，再投資持有時(shí)間不滿5年，不符合稅收抵免政策條件，需調(diào)減抵免額度10萬元。同時(shí)，A公司應(yīng)補(bǔ)繳遞延股息應(yīng)納企業(yè)所得稅10萬元，可用稅收抵免結(jié)轉(zhuǎn)余額30萬元（90萬元的抵免額度減去已抵減的60萬元）進(jìn)行抵減，無需繳稅，抵減后抵免余額為20萬元。
申報(bào)納稅時(shí)，A公司應(yīng)向X地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提交《中華人民共和國扣繳企業(yè)所得稅報(bào)告表》，申報(bào)股息所得企業(yè)所得稅應(yīng)納稅額10萬元，選擇國內(nèi)法優(yōu)惠項(xiàng)下代碼為0004081525稅收優(yōu)惠，填寫優(yōu)惠金額10萬元。同時(shí)，填報(bào)《境外投資者再投資稅收抵免信息報(bào)告表》，抵減應(yīng)納稅額10萬元。
2031年6月1日，A公司收回對(duì)乙公司的投資900萬元，再投資持有時(shí)間已滿5年，A公司應(yīng)補(bǔ)繳遞延股息應(yīng)納的企業(yè)所得稅90萬元，可用稅收抵免結(jié)轉(zhuǎn)余額抵減20萬元，需繳納遞延的稅款70萬元。
申報(bào)納稅時(shí)，A公司應(yīng)向X地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)提交《中華人民共和國扣繳企業(yè)所得稅報(bào)告表》，申報(bào)補(bǔ)繳遞延的股息應(yīng)納企業(yè)所得稅90萬元，選擇國內(nèi)法優(yōu)惠項(xiàng)下代碼為0004081525稅收優(yōu)惠，填寫優(yōu)惠金額20萬元，繳納稅款70萬元。同時(shí)，填報(bào)《境外投資者再投資稅收抵免信息報(bào)告表》，抵減應(yīng)納稅額20萬元。
九、 境外投資者收回的直接投資中包含已享受和未享受稅收抵免政策的投資，如何確認(rèn)收回投資的順序？
境外投資者收回直接投資，確認(rèn)收回投資的順序如下：已享受稅收抵免政策的投資——符合稅收抵免政策未實(shí)際享受的投資——享受遞延納稅政策但不符合稅收抵免政策的投資——其他投資。對(duì)于同一類型的投資，按投資時(shí)間先后順序依次確認(rèn)收回投資。
舉例而言，境外投資者A公司在境內(nèi)有一系列投資及處置事項(xiàng)。
1.2015年1月，投資5000萬元設(shè)立境內(nèi)全資子公司甲。
2.2024年4月，取得甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部再投資于甲公司，享受遞延納稅政策。
3.2025年5月，取得甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部再投資于甲公司，享受遞延納稅政策，符合稅收抵免政策條件。
4.2026年6月，抵減甲公司支付特許權(quán)使用費(fèi)應(yīng)扣繳的企業(yè)所得稅50萬元。
5.2027年7月，取得甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部再投資于甲公司，享受遞延納稅政策，符合稅收抵免政策條件。
6.2030年1月，從甲公司收回投資4100萬元。
上述事項(xiàng)中，事項(xiàng)3屬于已享受抵免政策的投資，事項(xiàng)5屬于符合稅收抵免政策條件但未實(shí)際享受的投資，事項(xiàng)2屬于享受遞延納稅政策但不符合稅收抵免政策條件的投資，事項(xiàng)1屬于其他投資。因此，A公司按以下順序確認(rèn)收回投資的時(shí)間：事項(xiàng)3—事項(xiàng)5—事項(xiàng)2—事項(xiàng)1。
十、 境外投資者部分處置享受稅收抵免政策的多筆再投資，如何計(jì)算應(yīng)繳納的稅款？
境外投資者在投資不滿5年（60個(gè)月）時(shí)收回享受稅收抵免政策的全部或部分直接投資的，境外投資者除按規(guī)定補(bǔ)繳遞延的稅款外，還應(yīng)按比例減少境外投資者可享受的稅收抵免額度。收回的直接投資中包含已享受和未享受稅收抵免政策的直接投資的，視為先行處置已享受稅收抵免政策的投資。
舉例而言，2023年3月，境外投資者A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部用于對(duì)甲公司的增資，享受遞延納稅政策。
2025年10月，A公司取得境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元，全部再投資于甲公司，享受遞延納稅政策，符合稅收抵免政策條件，假設(shè)A公司選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度100萬元。
2027年3月，A公司取得甲公司支付的特許權(quán)使用費(fèi)所得，產(chǎn)生應(yīng)納稅額60萬元，并全部用再投資稅收抵免額度抵減。
2028年1月，A公司取得境內(nèi)甲公司分配利潤(rùn)2000萬元，全部再投資于甲公司，享受遞延納稅政策，符合稅收抵免政策條件，假設(shè)A公司選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度200萬元。
2028年7月，A公司收回對(duì)甲公司的投資1500萬元，應(yīng)視為其先行處置2025年10月的1000萬元投資，再處置2028年1月2000萬元投資中的500萬元。因兩筆再投資持有時(shí)間均不滿五年，調(diào)減稅收抵免額度150萬元，調(diào)整后稅收抵免額度為150-60=90萬元。收回再投資應(yīng)補(bǔ)繳遞延的股息應(yīng)納企業(yè)所得稅150萬元，可用調(diào)整后稅收抵免額度90萬元進(jìn)行抵減，繳納稅款60萬元。
十一、 境外投資者享受財(cái)稅公告規(guī)定的稅收抵免政策，如果在2028年12月31日后仍有抵免余額的，應(yīng)如何處理？
財(cái)稅公告規(guī)定稅收抵免政策從2025年1月1日起執(zhí)行至2028年12月31日。同時(shí)，明確境外投資者2028年12月31日后仍有抵免余額的，可繼續(xù)享受至抵免余額為零為止。
舉例而言，2025年12月，境外投資者A公司用境內(nèi)甲公司分配的利潤(rùn)1000萬元在境內(nèi)新設(shè)企業(yè)，假設(shè)A公司選定適用10%的抵免比例，形成稅收抵免額度100萬元。截至2028年12月31日，A公司稅收抵免余額為40萬元。2029年1月，A公司從甲公司取得利息所得產(chǎn)生應(yīng)納稅額40萬元，可用稅收抵免額度予以抵免。抵免之后，境外投資者A公司的再投資抵免余額為零。
十二、 境外投資者在2025年1月1日至財(cái)稅公告發(fā)布前發(fā)生的符合條件的投資，如何適用稅收抵免政策？
對(duì)于境外投資者在2025年1月1日至財(cái)稅公告發(fā)布前發(fā)生的符合條件的投資，可以申請(qǐng)追補(bǔ)享受稅收抵免政策，但是上述期間發(fā)生的再投資額形成的稅收抵免額度，僅可用于抵減財(cái)稅公告發(fā)布之日后產(chǎn)生的符合條件的應(yīng)納稅額。
舉例而言，2025年2月，境外投資者A公司從境內(nèi)甲公司分得利潤(rùn)1000萬元并再投資于境內(nèi)，享受遞延納稅政策。2025年3月（財(cái)稅公告發(fā)布前），A公司從甲公司取得特許權(quán)使用費(fèi)所得并繳納企業(yè)所得稅60萬元。A公司可以對(duì)2025年2月1000萬元的再投資申請(qǐng)追補(bǔ)享受稅收抵免政策，假設(shè)境外投資者選定適用10%的抵免比例，稅收抵免額度為100萬元。2026年1月（財(cái)稅公告發(fā)布后），A公司又從甲公司取得特許權(quán)使用費(fèi)所得，產(chǎn)生應(yīng)納稅額30萬元。根據(jù)財(cái)稅公告規(guī)定，上述稅收抵免額度100萬元不可用于抵減2025年3月已扣繳的特許權(quán)使用費(fèi)應(yīng)納稅額60萬元，但可以用于抵減2026年1月發(fā)生的特許權(quán)使用費(fèi)應(yīng)納稅額30萬元。
