發(fā)文機(jī)關(guān)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)
發(fā)文日期2022年07月29日
時(shí)效性現(xiàn)行有效
施行日期2022年07月29日
效力級(jí)別部門規(guī)范性文件
國(guó)元證券股份有限公司：
現(xiàn)對(duì)你公司推薦的佳諾威集團(tuán)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“公司”或“發(fā)行人”）首次公開發(fā)行股票申請(qǐng)文件提出反饋意見，請(qǐng)你們?cè)?0日內(nèi)對(duì)下列問題逐項(xiàng)落實(shí)并提供書面回復(fù)和電子文檔。若涉及對(duì)招股說明書的修改，請(qǐng)以楷體加粗標(biāo)明。我會(huì)收到你們的回復(fù)后，將根據(jù)情況決定是否再次向你們發(fā)出反饋意見。如在30日內(nèi)不能提供書面回復(fù)，請(qǐng)?zhí)崆?0個(gè)工作日向我會(huì)提交延期回復(fù)申請(qǐng)。如未能按期提交反饋意見，我會(huì)將予終止審查。若對(duì)本反饋意見有任何問題，請(qǐng)致電我會(huì)審核人員。
一、規(guī)范性問題
1、 股權(quán)代持。佳諾威有限設(shè)立時(shí)，系由靳友昆、李有才代鄭海濤持有股權(quán)，二人實(shí)際繳付的3,000萬(wàn)元系代實(shí)際出資人鄭海濤持有出資，靳友昆、李有才并未實(shí)際出資。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充說明：上述代持關(guān)系是否真實(shí)，鄭海濤委托靳友昆、李有才持股的原因，鄭海濤是否存在禁止持股的事由，代持解除是否存在糾紛或潛在糾紛。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
2、 安元?jiǎng)?chuàng)投持有本公司650.00萬(wàn)股，占本次發(fā)行前總股本的2.78%。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師補(bǔ)充說明安元?jiǎng)?chuàng)投入股發(fā)行人是否符合券商直投的相關(guān)規(guī)定，入股價(jià)格是否公允，是否影響國(guó)元證券作為保薦人的獨(dú)立性。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
3、 同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)。實(shí)際控制人控制的企業(yè)包括恒諾實(shí)業(yè)有限公司等6家公司，經(jīng)營(yíng)范圍為投資。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充說明：（1）實(shí)際控制人控制的其他企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)范圍，如為投資請(qǐng)說明投資標(biāo)的，是否存在經(jīng)營(yíng)與發(fā)行人相同或相似業(yè)務(wù)的情形；（2）是否已經(jīng)審慎核查并完整披露發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人及其親屬直接或間接控制的全部企業(yè)；（3）簡(jiǎn)要說明恒諾實(shí)業(yè)的歷史沿革、主營(yíng)業(yè)務(wù)變化情況。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
4、 報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人發(fā)生多起員工工傷事故，包含一起員工死亡事故。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：報(bào)告期內(nèi)工傷事故情況、發(fā)生原因、解決措施，是否存在安全生產(chǎn)方面的行政處罰，發(fā)行人安全生產(chǎn)的內(nèi)控措施是否健全有效。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
5、 報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人存在轉(zhuǎn)貸行為。請(qǐng)發(fā)行人：（1）補(bǔ)充說明報(bào)告期通過發(fā)生轉(zhuǎn)貸的原因及背景；報(bào)告期內(nèi)各期轉(zhuǎn)貸金額、轉(zhuǎn)入時(shí)間、償還金額及償還時(shí)間，是否存在利用“轉(zhuǎn)貸”行為向發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方進(jìn)行資金拆借的情形，關(guān)聯(lián)方資金往來相關(guān)信息披露是否真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，相關(guān)內(nèi)控機(jī)制是否健全有效；（2）補(bǔ)充說明發(fā)行人與正匯經(jīng)貿(mào)報(bào)告期各期采購(gòu)內(nèi)容、金額占比及資金結(jié)算情況，與連續(xù)12個(gè)月內(nèi)銀行貸款受托支付累計(jì)金額是否與相關(guān)采購(gòu)累計(jì)金額相匹配，請(qǐng)中介機(jī)構(gòu)說明與該供應(yīng)商采購(gòu)真實(shí)性的核查情況；（3）說明轉(zhuǎn)貸事項(xiàng)是否構(gòu)成重大違法違規(guī)行為，是否存在被行政處罰的風(fēng)險(xiǎn)；（4）對(duì)照首發(fā)問題第41條規(guī)定，逐條核實(shí)是否存在其他內(nèi)控不規(guī)范情況，若存在，請(qǐng)說明報(bào)告期各期的發(fā)生額整改情況和效及整改情況。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師及申報(bào)會(huì)計(jì)師說明核查依據(jù)、過程，并發(fā)表明確核查意見。
6、 報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人向前五大客戶銷售占當(dāng)年銷售總額比重分別為28.28%、31.92%、33.30%，其中纖維板主要通過貿(mào)易商銷售。請(qǐng)發(fā)行人：（1）補(bǔ)充披露對(duì)貿(mào)易商、終端客戶銷售定價(jià)差異，以及報(bào)告期內(nèi)各期發(fā)行人前五大貿(mào)易商客戶、前五大終端客戶名稱、銷售內(nèi)容、金額及毛利率，說明上述客戶的成立時(shí)間、合作時(shí)間、股權(quán)結(jié)構(gòu)、建立合作的方式，分析與主要客戶銷售變動(dòng)的原因及合作的穩(wěn)定性；（2）說明貿(mào)易商與經(jīng)銷商的區(qū)別，并比照首發(fā)若干問題解答對(duì)經(jīng)銷商的要求進(jìn)行核查和披露，說明對(duì)貿(mào)易商最終銷售實(shí)現(xiàn)情況；（3）補(bǔ)充說明報(bào)告期內(nèi)主要客戶的開拓過程，客戶及其采購(gòu)負(fù)責(zé)人否與發(fā)行人、實(shí)際控制人、董監(jiān)高及員工等存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或資金往來。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師說明對(duì)公司主要客戶的核查方法、范圍、證據(jù)、結(jié)論，并發(fā)表明確核查意見。
7、 報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人向前五大供應(yīng)商的采購(gòu)比例分別為27.40%、26.43%、28.26%。請(qǐng)發(fā)行人：（1）按照采購(gòu)列示報(bào)告期內(nèi)采購(gòu)金額及占比，說明報(bào)告期內(nèi)主要原材料采購(gòu)價(jià)格與市場(chǎng)價(jià)格差異情況，以及原材料采購(gòu)單價(jià)變動(dòng)的原因及合理性；（2）說明發(fā)行人各期主要供應(yīng)商的采購(gòu)情況，包括采購(gòu)價(jià)格、采購(gòu)金額及占比等，說明與主要供應(yīng)商的合作歷史、采購(gòu)方式、采購(gòu)內(nèi)容、結(jié)算方式，分析采購(gòu)金額變動(dòng)的原因；（3）補(bǔ)充說明報(bào)告期內(nèi)主要供應(yīng)商基本情況，包括但不限于成立時(shí)間、注冊(cè)資本、股權(quán)結(jié)構(gòu)，說明主要供應(yīng)商及其關(guān)聯(lián)方與發(fā)行人是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或其他利益安排，說明部分供應(yīng)商退出前五大的原因，是否存在退出供應(yīng)商注銷情況；（4）說明報(bào)告期內(nèi)向非法人主體采購(gòu)金額及占比，與主要自然人供應(yīng)商的交易規(guī)模占該供應(yīng)商業(yè)務(wù)規(guī)模的比例，是否與發(fā)行人及其股東、董監(jiān)高存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，是否存在向發(fā)行人利益輸送的情況，進(jìn)一步說明發(fā)行人木質(zhì)原料采購(gòu)的真實(shí)性、木質(zhì)原料增值稅進(jìn)項(xiàng)稅抵扣的準(zhǔn)確性及是否取得主管稅務(wù)機(jī)關(guān)關(guān)于木質(zhì)原料的增值稅進(jìn)項(xiàng)稅抵扣專項(xiàng)合規(guī)證明。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、申報(bào)會(huì)計(jì)師對(duì)上述情況進(jìn)行核查，補(bǔ)充說明對(duì)發(fā)行人主要供應(yīng)商的核查措施、范圍、證據(jù)、結(jié)論，并發(fā)表明確意見。
8、 報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人收入主要來自纖維板、刨花板，銷售單價(jià)呈上升趨勢(shì)，公司收入主要來自華東地區(qū)。請(qǐng)發(fā)行人：（1）補(bǔ)充披露報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人各類產(chǎn)品的銷售單價(jià)、銷售數(shù)量，結(jié)合產(chǎn)能利用率、產(chǎn)銷率、下游市場(chǎng)情況、訂單結(jié)構(gòu)變化及同行業(yè)公司等，分析銷售數(shù)量、單價(jià)變動(dòng)的合理性；（2）說明報(bào)告期內(nèi)是否存在退換貨情況，如有請(qǐng)說明各期金額及占比，是否已計(jì)提預(yù)計(jì)負(fù)債；（3）補(bǔ)充披露報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人各季度收入金額及占比，說明收入截止性測(cè)試的具體情況；（3）補(bǔ)充說明新冠疫情對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的影響，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)是否大幅下滑，新增訂單是否大幅減少，是否對(duì)公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力造成重大不利影響，并結(jié)合市場(chǎng)、客戶、渠道、經(jīng)營(yíng)策略等，說明是否具備全國(guó)拓展市場(chǎng)的能力；（4）補(bǔ)充說明報(bào)告期內(nèi)與遠(yuǎn)東國(guó)際融資租賃有限公司等融資租賃公司開展業(yè)務(wù)的具體情況。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)和申報(bào)會(huì)計(jì)師核査并發(fā)表明確意見。
9、 報(bào)告期發(fā)行人的成本結(jié)構(gòu)以直接材料為主。請(qǐng)發(fā)行人：（1）請(qǐng)區(qū)分產(chǎn)品類型分別披露成本構(gòu)成，分析各類產(chǎn)品成本結(jié)構(gòu)變動(dòng)原因及合理性；（2）結(jié)合主要原材料價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)，定量分析原材料成本波動(dòng)與成本變化趨勢(shì)是否一致；（3）結(jié)合主要原材料的采購(gòu)量、生產(chǎn)各主要產(chǎn)品的領(lǐng)用量及各主要產(chǎn)品的銷售和庫(kù)存情況，說明各主要產(chǎn)品產(chǎn)量與主要原材料之間的對(duì)應(yīng)和配比關(guān)系，分析說明主要產(chǎn)品報(bào)告期內(nèi)及耗用材料的投入產(chǎn)出是否異常，是否存在少計(jì)成本、費(fèi)用的情形；（4）補(bǔ)充說明報(bào)告期產(chǎn)品產(chǎn)量與能耗變動(dòng)的匹配情況；（5）說明并披露發(fā)行人制造費(fèi)用的具體構(gòu)成及變動(dòng)原因。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)和會(huì)計(jì)師核查上述事項(xiàng)并明確發(fā)表意見。
10、 報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人主營(yíng)業(yè)務(wù)毛利率分別為22.32%、18.28%、13.35%，毛利率呈下滑趨勢(shì)且率高于同行業(yè)公司平均值。請(qǐng)發(fā)行人：（1）結(jié)合各類產(chǎn)品的單價(jià)、單位成本、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、下游客戶，進(jìn)一步定量分析并披露各類產(chǎn)品毛利率波動(dòng)的原因及合理性；（2）補(bǔ)充披露發(fā)行人貿(mào)易商客戶及終端客戶毛利率差異的原因及合理性；（3）結(jié)合細(xì)分產(chǎn)品，具體分析報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人毛利率高于可比公司的原因及合理性。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)和會(huì)計(jì)師核查上述事項(xiàng)并明確發(fā)表意見。
11、 2018年10月和12月，員工持股平臺(tái)天長(zhǎng)諾笛分兩次向發(fā)行人出資1,560.90萬(wàn)元和2,432.10萬(wàn)元，作價(jià)3.63元/股，低于2019年9月安元?jiǎng)?chuàng)投、樊曉宏的增資價(jià)格4.52元/股，以及2019年12月河南產(chǎn)投的增資價(jià)格5.71元/股。（2）2021年9月，天長(zhǎng)諾笛內(nèi)部部分員工退出，將股份轉(zhuǎn)讓給實(shí)際控制人鄭海濤，退出價(jià)格為3.63元/股+同期銀行利率補(bǔ)償利息。請(qǐng)發(fā)行人說明：前述員工持股平臺(tái)增資、持股平臺(tái)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)是否構(gòu)成股份支付，發(fā)行人的相關(guān)會(huì)計(jì)處理，是否符合《首發(fā)業(yè)務(wù)若干問題解答》問題26和《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的相關(guān)規(guī)定。
二、信息披露問題
12、 歷次股權(quán)轉(zhuǎn)讓與增資。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充說明：（1）歷次股權(quán)轉(zhuǎn)讓與增資的原因、定價(jià)依據(jù)及是否公允、入股方資金來源及是否合規(guī)，是否履行公司決策和有權(quán)機(jī)關(guān)核準(zhǔn)程序，是否存在委托持股、信托持股或其他利益安排；（2）天長(zhǎng)海威、天長(zhǎng)諾笛的出資人資金來源，在公司任職情況、是否存在股權(quán)代持；（3）河南產(chǎn)投、樊曉宏與發(fā)行人、發(fā)行人客戶、供應(yīng)商及其控股股東、實(shí)際控制人、董監(jiān)高是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系、親屬關(guān)系；（4）現(xiàn)有股東與發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人等相關(guān)方是否存在對(duì)賭協(xié)議或其他特殊安排，如存在是否符合監(jiān)管規(guī)定；（5）本次發(fā)行中介機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人及其簽字人員是否直接或間接持有發(fā)行人股份。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
13、 注銷或轉(zhuǎn)讓關(guān)聯(lián)方。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充說明：（1）報(bào)告期內(nèi)注銷或轉(zhuǎn)讓的關(guān)聯(lián)方的基本情況，注銷或轉(zhuǎn)讓原因；報(bào)告期內(nèi)及期后關(guān)聯(lián)企業(yè)注銷后資產(chǎn)、業(yè)務(wù)、人員的去向，報(bào)告期內(nèi)與發(fā)行人的業(yè)務(wù)、資金往來情況，交易價(jià)格是否公允，是否存在為發(fā)行人代為承擔(dān)成本、費(fèi)用或調(diào)節(jié)利潤(rùn)的情形；（2）對(duì)外轉(zhuǎn)讓關(guān)聯(lián)方是否屬于真實(shí)轉(zhuǎn)讓，受讓方是否存在代持，目前是否與發(fā)行人存在業(yè)務(wù)、資金往來，是否存在關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化的情形；（3）報(bào)告期注銷或轉(zhuǎn)讓的子公司是否存在重大違法違規(guī)行為。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
14、 關(guān)于專利技術(shù)。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）發(fā)行人專利技術(shù)來源，是否存在受讓專利情形，如存在請(qǐng)說明受讓專利的出讓方、受讓過程是否合規(guī)，是否存在糾紛或潛在糾紛；（2）是否存在授權(quán)許可專利技術(shù)的情形，如存在，請(qǐng)說明該專利技術(shù)對(duì)發(fā)行人的重要程度，授權(quán)是否穩(wěn)定，是否存在糾紛。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
15、 關(guān)于資質(zhì)許可。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：發(fā)行人是否取得生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所應(yīng)當(dāng)具備的全部資質(zhì)許可，報(bào)告期是否持續(xù)擁有上述資質(zhì)，是否存在無證或超出許可范圍生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的情形。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
16、 關(guān)于環(huán)保。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中涉及環(huán)境污染的具體環(huán)節(jié)、主要污染物名稱及排放量、主要處理設(shè)施及處理能力，污染物排放量是否存在超出許可范圍的情形；（2）報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人環(huán)保投資和相關(guān)費(fèi)用成本支出情況，環(huán)保設(shè)施實(shí)際運(yùn)行情況，報(bào)告期內(nèi)環(huán)保投入、環(huán)保相關(guān)成本費(fèi)用是否與處理公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所產(chǎn)生的污染相匹配；（3）募投項(xiàng)目所采取的環(huán)保措施及相應(yīng)的資金來源和金額等；（4）公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)與募集資金投資項(xiàng)目是否符合國(guó)家和地方環(huán)保要求，報(bào)告期內(nèi)是否存在環(huán)保行政處罰。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師對(duì)發(fā)行人的環(huán)保情況進(jìn)行核查，包括：是否符合國(guó)家和地方環(huán)保要求，已建項(xiàng)目和已經(jīng)開工的在建項(xiàng)目是否履行環(huán)評(píng)手續(xù)，公司排污達(dá)標(biāo)檢測(cè)情況和環(huán)保部門現(xiàn)場(chǎng)檢查情況，公司是否發(fā)生環(huán)保事故或重大群體性的環(huán)保事件，有關(guān)公司環(huán)保的媒體報(bào)道。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)總體及募投項(xiàng)目是否符合國(guó)家和地方環(huán)保法規(guī)和要求發(fā)表明確意見。
17、 招股說明書披露，公司銷售的人造板產(chǎn)品均嚴(yán)格執(zhí)行相關(guān)的國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、環(huán)境保護(hù)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)或團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）發(fā)行人產(chǎn)品是否按照國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)標(biāo)識(shí)產(chǎn)品環(huán)保等級(jí)，說明關(guān)于產(chǎn)品標(biāo)識(shí)環(huán)保等級(jí)的過程、控制措施，如何確保發(fā)行人產(chǎn)品標(biāo)識(shí)符合相關(guān)規(guī)定；（2）說明披露發(fā)行人產(chǎn)品甲醛釋放限量符合E1標(biāo)準(zhǔn)的依據(jù)，報(bào)告期內(nèi)國(guó)家主管部門對(duì)發(fā)行人甲醛釋放量是否進(jìn)行檢查檢測(cè)，如存在請(qǐng)說明檢查檢測(cè)結(jié)果；（3）報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人是否存在產(chǎn)品質(zhì)量方面的糾紛，是否存在下游客戶或終端消費(fèi)者的關(guān)于產(chǎn)品質(zhì)量的投訴；如存在請(qǐng)說明發(fā)行人質(zhì)量控制措施是否有效。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
18、 發(fā)行人制膠車間在建設(shè)時(shí)未取得建設(shè)規(guī)劃審批手續(xù)，門衛(wèi)室和地磅房在建設(shè)時(shí)未取得用地手續(xù)和建設(shè)規(guī)劃審批手續(xù)，面積合計(jì)約1,373.50平方米，占發(fā)行人房產(chǎn)面積比例約為1.02%。另外，河南佳諾威存在部分房產(chǎn)在建設(shè)時(shí)未取得用地手續(xù)和建設(shè)規(guī)劃審批手續(xù)并在報(bào)告期內(nèi)使用的情形，目前已補(bǔ)辦相關(guān)手續(xù)并取得產(chǎn)權(quán)證書。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）自有土地取得、相關(guān)房產(chǎn)建設(shè)是否合規(guī)，是否受到行政處罰；（2）部分房產(chǎn)未取得建設(shè)規(guī)劃審批手續(xù)、未取得用地手續(xù)的原因，相關(guān)違法行為的后果，是否存在被拆除風(fēng)險(xiǎn)，如存在請(qǐng)說明對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的影響。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
19、 請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人是否存在受到行政處罰或刑事制裁等違法行為，如存在是否構(gòu)成重大違法行為。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
20、 社保和公積金繳納。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人社會(huì)保險(xiǎn)和住房公積金繳納情況，發(fā)行人社會(huì)保險(xiǎn)和住房公積金未足額繳納的形成原因，如足額繳納對(duì)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響，并揭示相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)、披露應(yīng)對(duì)方案；（2）是否存在因違反社會(huì)保險(xiǎn)、住房公積金相關(guān)法律法規(guī)而受到處罰的情形，是否構(gòu)成重大違法行為。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
21、 產(chǎn)業(yè)政策。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充說明：發(fā)行人現(xiàn)有生產(chǎn)線、生產(chǎn)工藝及募投項(xiàng)目是否屬于《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄》規(guī)定的淘汰類或限制類產(chǎn)能，是否存在過剩或落后產(chǎn)能。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
22、 關(guān)于董監(jiān)高與核心技術(shù)人員。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）董事、監(jiān)事、高管任職是否具備任職資格，是否在關(guān)聯(lián)方領(lǐng)薪，獨(dú)立董事任職是否符合中組部、教育部關(guān)于黨政領(lǐng)導(dǎo)干部兼職的規(guī)定；（2）發(fā)行人董事、高級(jí)管理人員是否發(fā)生重大變化；（3）核心技術(shù)人員姜志強(qiáng)、梁殿偉、呂亮是否存在競(jìng)業(yè)禁止協(xié)議，在發(fā)行人處從事的技術(shù)研發(fā)是否與原任職單位相關(guān)，是否存在技術(shù)糾紛；（4）靳友昆任職監(jiān)事是否符合獨(dú)立性要求。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
23、 募投項(xiàng)目。請(qǐng)發(fā)行人補(bǔ)充披露：（1）結(jié)合發(fā)行人產(chǎn)能利用率等情況說明募投項(xiàng)目的合理性、 必要性，新增產(chǎn)能的消化措施；（2）“年產(chǎn)36萬(wàn)立方米超強(qiáng)刨花板項(xiàng)目”用地的計(jì)劃、取得土地的具體安排、進(jìn)度等，說明募投用地是否符合土地政策、城市規(guī)劃、募投用地落實(shí)的風(fēng)險(xiǎn)等。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查并發(fā)表明確意見。
24、 發(fā)行人銷售費(fèi)用率及管理費(fèi)用率低于可比公司平均值。請(qǐng)發(fā)行人：（1）結(jié)合銷量、與主要客戶運(yùn)送目的地之間的距離、運(yùn)費(fèi)以及與客戶關(guān)于運(yùn)費(fèi)承擔(dān)方式的約定是否發(fā)生變化等因素，定量分析銷售費(fèi)用中單位重量產(chǎn)品運(yùn)輸費(fèi)發(fā)生變化的原因，具體說明公司自行發(fā)貨的銷售收入占比連續(xù)下降且降幅明顯的原因及合理性；（2）說明報(bào)告期內(nèi)包裝費(fèi)與各期銷量變動(dòng)的匹配情況；（3）結(jié)合報(bào)告期內(nèi)員工人數(shù)及其變化、職級(jí)分布、人均薪酬及當(dāng)?shù)仄骄匠晁角闆r，分析并披露銷售、管理及研發(fā)人員薪酬及其變動(dòng)的原因及合理性，是否存在研發(fā)人員兼職情況；（4）說明銷售費(fèi)用率、管理費(fèi)用率逐年降低且低于同行業(yè)可比公司的原因及合理性；（5）補(bǔ)充說明報(bào)告期內(nèi)研發(fā)領(lǐng)料的相關(guān)內(nèi)控制度，說明研發(fā)領(lǐng)料的數(shù)量及金額，形成的成果及產(chǎn)品名稱，說明報(bào)告期各期研發(fā)投入與加計(jì)扣除數(shù)的申報(bào)認(rèn)定數(shù)是否存在差異，并逐項(xiàng)說明相關(guān)差異的原因，是否符合研發(fā)投入的認(rèn)定；報(bào)告期內(nèi)，子公司河南佳諾威研發(fā)費(fèi)用合計(jì)占收入比例為3.08%，結(jié)合前述研發(fā)費(fèi)用核算的合規(guī)性，說明該公司是否符合《高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定管理辦法》相關(guān)規(guī)定；（6）匡算利息支出、利息收入是否真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。保薦機(jī)構(gòu)和會(huì)計(jì)師核查上述事項(xiàng)并明確發(fā)表意見。
25、 關(guān)于發(fā)行人現(xiàn)金流。請(qǐng)發(fā)行人：（1）結(jié)合經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的具體構(gòu)成，對(duì)各類經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流入、流出的具體內(nèi)容、與相關(guān)報(bào)表科目的勾稽關(guān)系及其變動(dòng)原因進(jìn)行逐項(xiàng)分析，結(jié)合主要供應(yīng)商采購(gòu)情況，說明2021年經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付大幅增加的原因，對(duì)主要供應(yīng)商付款政策是否發(fā)生變化；（2）說明收到及支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)現(xiàn)金的具體構(gòu)成，說明往來款發(fā)生的原因及金額變動(dòng)的合理性、往來對(duì)象是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系；（3）支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金，是否與期間費(fèi)用、營(yíng)業(yè)成本中職工薪酬變動(dòng)是否匹配；報(bào)告期各期大額現(xiàn)金流量變動(dòng)項(xiàng)目的內(nèi)容、發(fā)生額，是否與實(shí)際業(yè)務(wù)相符，與相關(guān)科目的勾稽關(guān)系是否合理；（4）結(jié)合發(fā)行人實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況，進(jìn)一步說明報(bào)告期內(nèi)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量波動(dòng)與凈利潤(rùn)存在差異的原因及合理性。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、申報(bào)會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表意見。
26、 報(bào)告期各期末，發(fā)行人貨幣資金余額分別為1,745.16萬(wàn)元、6,147.99萬(wàn)元和13,506.27萬(wàn)元。請(qǐng)發(fā)行人：（1）補(bǔ)充說明報(bào)告期內(nèi)貨幣資金余額變動(dòng)的原因及合理性，是否存在受限情況；（2）說明報(bào)告期內(nèi)是否存在現(xiàn)金收支情況，對(duì)貨幣資金的管理制度及內(nèi)控制度是否執(zhí)行有效；（3）說明其他貨幣資金的具體構(gòu)成，銀行承兌匯票保證金與應(yīng)付票據(jù)開具金額的匹配性。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、申報(bào)會(huì)計(jì)師核查發(fā)行人所有收款賬戶收支情況，說明對(duì)發(fā)行人貨幣資金的核查方法和過程，是否發(fā)現(xiàn)異?，F(xiàn)金收支的情形，對(duì)上述問題進(jìn)行核查并明確發(fā)表意見。
27、 報(bào)告期各期末，發(fā)行人應(yīng)收票據(jù)與應(yīng)收款項(xiàng)融資的賬面價(jià)值合計(jì)分別為1,289.04萬(wàn)元、2,589.57萬(wàn)元和587.06萬(wàn)元。請(qǐng)發(fā)行人：（1）核查前五大客戶票據(jù)收款量與其銷售額是否匹配，票據(jù)背書前五大后手與其采購(gòu)量是否匹配，是否存在不具有交易內(nèi)容的票據(jù)融資情形；（2）補(bǔ)充披露報(bào)告期各期票據(jù)開具、取得、背書轉(zhuǎn)讓相應(yīng)的交易背景、對(duì)應(yīng)的客戶名稱；票據(jù)背書名稱中是否存在關(guān)聯(lián)方，如存在，請(qǐng)說明相關(guān)交易的真實(shí)性，說明是否存在放寬條件接受商業(yè)承兌匯票而增加收入的情形；（3）補(bǔ)充披露各期已背書或貼現(xiàn)且未到期應(yīng)收票據(jù)余額及期后兌付情況，是否存在票據(jù)未能兌現(xiàn)的情況，說明具體會(huì)計(jì)核算方法及其合規(guī)性；（4）補(bǔ)充披露各期票據(jù)壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提金額、計(jì)提方法及其合理性。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、申報(bào)會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表意見。
28、 報(bào)告期各期末，發(fā)行人應(yīng)收賬款賬面價(jià)值分別為3,820.21萬(wàn)元、2,374.46萬(wàn)元和2,767.02萬(wàn)元，占各期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為5.25%、3.14%和2.69%。請(qǐng)發(fā)行人：（1）補(bǔ)充披露報(bào)告期對(duì)客戶信用政策及調(diào)整情況、說明各期末應(yīng)收賬款余額占收入比重變動(dòng)原因；（2）補(bǔ)充說明報(bào)告期內(nèi)應(yīng)收賬款客戶前五大客戶與收入前五大客戶銷售差異的原因；（3）補(bǔ)充說明應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率高于可比公司的原因，壞賬計(jì)提比例是否與同行業(yè)存在較大差異。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師對(duì)上述事項(xiàng)進(jìn)行核查，說明核查方法、范圍、證據(jù)、結(jié)論，并發(fā)表明確意見。
29、 報(bào)告期各期末，發(fā)行人存貨賬面價(jià)值分別為8,831.90萬(wàn)元、11,492.06萬(wàn)元和12,590.31萬(wàn)元。請(qǐng)發(fā)行人：（1）根據(jù)產(chǎn)供銷的業(yè)務(wù)流程、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)、生產(chǎn)周期、安全庫(kù)存，進(jìn)一步說明存貨結(jié)構(gòu)是否合理，存貨結(jié)構(gòu)變動(dòng)是否與營(yíng)業(yè)收入變動(dòng)相匹配、與同行業(yè)公司相比是否存在較大差異；（2）說明各報(bào)告期原材料采購(gòu)、領(lǐng)用與結(jié)轉(zhuǎn)成本、存貨余額的匹配關(guān)系；（3）說明報(bào)告期各期末對(duì)各存貨項(xiàng)目特別是發(fā)出商品的盤點(diǎn)情況，包括盤點(diǎn)范圍、地點(diǎn)、品種、金額、比例等，說明執(zhí)行盤點(diǎn)的部門與人員、是否存在賬實(shí)差異及處理結(jié)果，如何保證發(fā)出商品盤點(diǎn)的完整性及如何識(shí)別發(fā)出商品的權(quán)屬情況；（4）說明各期末存貨庫(kù)齡情況，是否存在長(zhǎng)期未使用或銷售的存貨，結(jié)合期末各產(chǎn)品市場(chǎng)價(jià)格、在手訂單情況、期后銷售實(shí)現(xiàn)情況，說明各期存貨減值計(jì)提的依據(jù)及測(cè)試過程，說明相關(guān)減值準(zhǔn)備計(jì)提是否充分，是否與同行業(yè)公司存在較大差異；（5）補(bǔ)充披露報(bào)告期內(nèi)發(fā)出商品余額變動(dòng)的原因及合理性，發(fā)出商品期后確認(rèn)收入的平均時(shí)間，存貨周轉(zhuǎn)率與同行業(yè)公司存在差異的原因及合理性。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師對(duì)上述事項(xiàng)進(jìn)行核查，說明核查方法、范圍、證據(jù)、結(jié)論，并發(fā)表明確意見。
30、 關(guān)于非流動(dòng)資產(chǎn)。請(qǐng)發(fā)行人：（1）報(bào)告期主要在建工程預(yù)算金額、預(yù)計(jì)工期、各期完工進(jìn)度和各期投入金額，說明是否與原計(jì)劃預(yù)期存在較大差異，是否存在提前預(yù)付工程款情形，主要工程承包商是否與發(fā)行人存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，相關(guān)交易定價(jià)是否公允，對(duì)于工程承包商是否履行了走訪及函證程序，對(duì)于工程進(jìn)度及應(yīng)付款項(xiàng)是否均確認(rèn)，結(jié)合資金流水核查是否存在體外循環(huán)情形；（2）補(bǔ)充說明發(fā)行人報(bào)告期各期固定資產(chǎn)投資規(guī)模變化情況，分析其與公司產(chǎn)能、產(chǎn)量變化情況是否匹配，單位產(chǎn)能對(duì)應(yīng)的固定資產(chǎn)投資與同行業(yè)可比公司是否存在較大差異，并結(jié)合上述情況分析此次募投項(xiàng)目投資規(guī)模的合理性；（3）說明土地使用權(quán)、軟件的獲取方式、價(jià)款支付、入賬成本、后續(xù)核算、實(shí)際使用等情況，購(gòu)買土地履行的相關(guān)程序是否合法合規(guī)、為取得土地使用權(quán)支付的土地出讓金是否符合相關(guān)規(guī)定；（4）補(bǔ)充說明各類無形資產(chǎn)攤銷政策及其合理性、攤銷期限及確定依據(jù)、當(dāng)期及累計(jì)攤銷金額、攤余金額、剩余攤銷期，是否存在應(yīng)攤銷未攤銷情況、是否存在應(yīng)計(jì)提減值準(zhǔn)備未足額計(jì)提的情況。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師對(duì)上述事項(xiàng)進(jìn)行核查，說明核查方法、范圍、證據(jù)、結(jié)論，并發(fā)表明確意見。
31、 報(bào)告期各期末，公司應(yīng)付賬款余額分別為2,890.22萬(wàn)元、1,372.69萬(wàn)元和1,871.96萬(wàn)元。請(qǐng)發(fā)行人：（1）說明報(bào)告期內(nèi)應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款和預(yù)付賬款波動(dòng)的原因，主要供應(yīng)商的付款政策、結(jié)算方式是否發(fā)生變動(dòng)；（2）列示報(bào)告期各期末主要供應(yīng)商應(yīng)付賬款的情況，包括供應(yīng)商名稱、采購(gòu)內(nèi)容、金額、賬齡，期后結(jié)算進(jìn)度等，是否存在1年以上應(yīng)付賬款長(zhǎng)期未結(jié)算情形及原因。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)和申報(bào)會(huì)計(jì)師就上述問題進(jìn)行核查并明確發(fā)表意見。
三、與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)資料相關(guān)的問題
32、 請(qǐng)說明財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目比較數(shù)據(jù)變動(dòng)幅度達(dá)30%以上的情況及原因是否已恰當(dāng)披露。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)和會(huì)計(jì)師發(fā)表核査意見。
33、 請(qǐng)發(fā)行人對(duì)報(bào)告期申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表與原始財(cái)務(wù)報(bào)表涉及差異調(diào)整的具體事項(xiàng)、內(nèi)容和理由予以逐項(xiàng)說明，說明相關(guān)項(xiàng)目截止性或重分類調(diào)整的具體原因、依據(jù)及其合規(guī)性，重點(diǎn)說明對(duì)損益的影響、涉及納稅義務(wù)的處理與履行情況。請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、申報(bào)會(huì)計(jì)師逐項(xiàng)核查差異調(diào)整的事項(xiàng)及依據(jù)是否符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的規(guī)定，補(bǔ)充分析發(fā)行人的會(huì)計(jì)核算及會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作是否符合規(guī)范性的要求。
34、 請(qǐng)發(fā)行人、中介機(jī)構(gòu)回復(fù)反饋意見時(shí)注意區(qū)分信息披露問題和分析說明問題，如認(rèn)為補(bǔ)充說明內(nèi)容對(duì)投資者價(jià)值判斷有重大影響的，請(qǐng)?jiān)谡泄烧f明書中予以補(bǔ)充披露。
四、其他問題
35、 請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師核查發(fā)行人股東中是否存在私募投資基金；私募基金及其管理人是否按《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》及《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》等相關(guān)法律法規(guī)履行登記備案程序，并發(fā)表專項(xiàng)核查意見。
36、 關(guān)于股東核查。請(qǐng)發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師按照《監(jiān)管規(guī)則適用指引——關(guān)于申請(qǐng)首發(fā)上市企業(yè)股東信息披露》《監(jiān)管規(guī)則適用指引——發(fā)行類第2號(hào)》出具說明或核查意見。
